咨詢熱線
安防監控行業跟蹤系列
2023-07-29
安防監控行業跟蹤系列:邊緣計算核心受益場景 政府端需求改善信號明確
核心觀點:
邊緣計算:5G、物聯網、和AI時代下的明確趨勢 當下我們認為科技產業已呈現出明確的三個維度的未來發展主軸:5G、物聯網和AI智能化,未來各類終端所產生的需要計算處理的數據量將呈現爆發式的增長。在此情況下,我們認為過去和當下主流的以云計算為核心的大數據處理方式將無法有效匹配未來海量終端的海量數據的處理需求,基于對運算能力、網絡帶寬承載能力、時效性、能耗、數據安全和隱私等多方面的考慮,邊緣計算的興起以及與云計算的相輔相成(云邊融合)將成為未來的發展趨勢。
邊緣計算是安防監控的長期趨勢,新一輪智能化邊緣計算大幕拉開 聚焦在安防監控行業來看,我們發現由于行業本身的性質,邊緣計算是安防監控的長期趨勢和必然需求。回溯歷史,行業在2010年開始的網絡化迭代實質上就是一次邊緣計算的變革。目前來看,行業正在經歷新一輪的智能化迭代,邊緣計算將又一次成為系統架構設計的主旋律。 近兩年情況來看,受制于成本高昂,邊緣側的安防監控智能化應用較為受限。當下時點,我們認為未來隨著根據應用場景定制的高性價比的智能監控專用SoC芯片方案的逐漸成熟,邊緣側的安防監控智能化的成本有望大幅降低。在成本邊際降低的推動下,智能化邊緣計算的興起由于其在系統整體性能和對甲方的用戶體驗上的明顯優勢,將推動安防監控行業的智能化迭代加速落地,行業規模空間進一步打開,安防監控廠商迎來發展契機。
政府安防采購招投標數據回暖,行業景氣度迎來改善 我們發現招投標數據能夠較好的反映政府端的安防采購需求變化,項目中標金額同比增速的變動對于廠商收入增速的變動存在明顯的前瞻性。從最新情況來看,根據中國政府采購網數據,2019年1月和2月的中標金額合計同比增速達到90%,顯示政府安防采購需求已經出現明顯回暖,我們認為安防監控廠商海康威視和大華股份的政府端收入情況有望在2019Q2出現明顯的修復改善。
投資建議 當前時點我們建議關注安防監控行業的投資機會,重點推薦海康威視和大華股份。另外,我們同時建議關注與邊緣計算相關的上游芯片領域的投資機會。產業鏈相關公司包括:存儲芯片領域的兆易創新;SoC芯片領域的富瀚微、北京君正、國科微、全志科技;圖像傳感器領域的韋爾股份(擬收購豪威科技和思比科微)。
風險提示 政府采購需求波動的風險;新增競爭對手帶來的行業格局變化風險;中美經貿摩擦帶來對安防監控廠商負面影響風險等。
上一頁：
下一頁：
2023
/
07-29
所屬分類：
行業動態新聞
相關資訊—